根據(jù)洛圖科技（RUNTO）發(fā)布的《全球電視代工市場(chǎng)出貨月度追蹤》（Global TV ODM Market Shipment Monthly Tracker）》報(bào)告顯示，2023年第三季度，全球電視代工市場(chǎng)整體（含長(zhǎng)虹、康佳、創(chuàng)維、海信四家自有工廠）出貨總量為2944.5萬(wàn)臺(tái)，較2022年同期增長(zhǎng)8.9%；年度累計(jì)出貨總量7964.8萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)9.6%。
全球電視ODM市場(chǎng)特點(diǎn)
今年以來(lái)，電視代工市場(chǎng)的表現(xiàn)與電視面板的價(jià)格走勢(shì)高度一致。2月面板價(jià)格啟動(dòng)漲勢(shì)，持續(xù)到9月基本結(jié)束；而電視代工市場(chǎng)也同步從2月起出貨量同比持續(xù)增長(zhǎng)，直到9月由增轉(zhuǎn)降。
總結(jié)來(lái)看，洛圖科技（RUNTO）認(rèn)為，全球電視代工市場(chǎng)規(guī)模推高主要是三方面的原因。一、行業(yè)面：面板價(jià)格在持續(xù)快速上行的過(guò)程中，整機(jī)委托代工市場(chǎng)一般通過(guò)盡快下單和出貨來(lái)鎖定交易價(jià)格。二、企業(yè)端：以MOKA（茂佳）為首的頭部代工廠資源和規(guī)模優(yōu)勢(shì)進(jìn)一步釋放；同時(shí)，面板在今年的特殊性也改變了包括韓系在內(nèi)的品牌商的整機(jī)自產(chǎn)和委外加工結(jié)構(gòu)。三、市場(chǎng)端：電視市場(chǎng)在海外主力銷售區(qū)域出貨復(fù)蘇。
統(tǒng)計(jì)范圍內(nèi)，2023年第三季度，前十家專業(yè)電視ODM代工廠（不含四家品牌自有工廠）的合并出貨量占到整體全球代工市場(chǎng)的71%，但同比漲幅不及大盤，僅達(dá)4.0%。同時(shí)，工廠之間的分化在第三季度仍然較大。其中，擁有核心面板資源的MOKA（茂佳）以及海外區(qū)域增長(zhǎng)帶動(dòng)下的AMTC（兆馳）出貨增幅均超過(guò)20%，漲幅居前列；KTC（康冠）和Express Luck（彩迅）增幅也接近20%。而Foxconn（富士康）的出貨量幾乎攔腰折半，TPV則延續(xù)上半年的頹勢(shì)。--MOKA（茂佳）Q3出貨量達(dá)410萬(wàn)臺(tái)，同比大幅增長(zhǎng)26.5%。茂佳相對(duì)于2022年度出貨第一TPV（冠捷）的領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)在Q3進(jìn)一步擴(kuò)大，當(dāng)季優(yōu)勢(shì)已經(jīng)超過(guò)百萬(wàn)臺(tái)。同時(shí)，其集團(tuán)內(nèi)TCL品牌整機(jī)的市場(chǎng)表現(xiàn)也相當(dāng)亮眼。根據(jù)洛圖科技（RUNTO）發(fā)布的《全球電視品牌市場(chǎng)出貨季度追蹤》，今年上半年TCL電視全球出貨量約1150萬(wàn)臺(tái)，同比大幅增長(zhǎng)約16%；在中國(guó)市場(chǎng)的前三季度累計(jì)出貨量同比增長(zhǎng)12.4%。--AMTC（兆馳）Q3出貨約310萬(wàn)臺(tái)，超越TPV，位居專業(yè)ODM工廠的第二名；同比大幅增長(zhǎng)39%，在專業(yè)代工廠中增幅最大。今年累計(jì)前三個(gè)季度出貨總量同比增長(zhǎng)36.9%，增量主要來(lái)自于海外市場(chǎng)，尤其是北美區(qū)域。--TPV（冠捷）Q3出貨約308萬(wàn)臺(tái)，同比下降3.4%，排名下滑至專業(yè)ODM工廠的第三。在整體代工市場(chǎng)增長(zhǎng)前提下，TPV不增反降的主要原因在于核心主力客戶大面積的訂單下降。占比超三成的自有品牌Philips（飛利浦）和AOC出貨量同環(huán)比均有不小降幅；另外，核心客戶海信、Vizio和華為Q3出貨量同環(huán)比亦有兩位數(shù)降幅。但同時(shí)也注意到海外客戶Best Buy和ELEMENT今年Q3出貨同比翻倍增長(zhǎng)；隨著三星委外訂單的增加，今年前三個(gè)季度出貨約百萬(wàn)臺(tái)，成為TPV核心客戶。2023全年來(lái)看，TPV出貨總量將在1200萬(wàn)臺(tái)上下，較上一年降幅將超過(guò)10%。--KTC（康冠）Q3出貨約240萬(wàn)臺(tái)，同比大幅增長(zhǎng)18.9%，以微弱優(yōu)勢(shì)領(lǐng)先于BOE VT（視訊）在專業(yè)代工廠中排名第四，較上半年上升一個(gè)名次。康冠以中東非和拉美區(qū)域市場(chǎng)的客戶增長(zhǎng)為基礎(chǔ)，同時(shí)受益于今年北美電視市場(chǎng)復(fù)蘇帶來(lái)訂單增量。--BOE VT（視訊）Q3出貨接近240萬(wàn)臺(tái)，同比小幅增長(zhǎng)2.7%，在專業(yè)代工廠中排名第五。VT主要品牌客戶出貨呈現(xiàn)海外增長(zhǎng)，國(guó)內(nèi)下滑的局面從上半年持續(xù)到第三季度：海外客戶除三星Q3出貨同比下滑但環(huán)比微增之外，Vizio、SONY和LGE第三季度訂單增幅同環(huán)比均增長(zhǎng)，且同比增幅在80%及以上；但國(guó)內(nèi)客戶小米、海信和華為的物量較去年同期均有兩位數(shù)的下降。--HKC（惠科）Q3出貨約165萬(wàn)臺(tái)，同比小幅增長(zhǎng)4.6%，在專業(yè)代工廠中排名第六，前三季度累計(jì)出貨量同比仍大幅增長(zhǎng)24.2%。第三季度開始，惠科擁有了越南同奈、北海和合肥三座大型電視代工廠，海外交付能力將進(jìn)一步加強(qiáng)。--Express Luck（彩迅）和Foxconn（富士康）Q3出貨量為155萬(wàn)臺(tái)和125萬(wàn)臺(tái)，在專業(yè)代工廠中排名第七和第八，同比分別大幅增長(zhǎng)19.6%和大幅下降48.3%。富士康今年前三季度累計(jì)出貨同比下降超30%，其客戶基本就是SONY和Sharp，結(jié)構(gòu)過(guò)于集中導(dǎo)致工廠缺乏彈性。2022年，其即在全球終端市場(chǎng)下滑的大背景下，剛性下跌超過(guò)10%。進(jìn)入2023年，兩大品牌的全球出貨均大幅下滑達(dá)兩位數(shù)，尤以SONY更甚，再疊加BOE VT從今年Q1開始承接SONY的代工，Q3當(dāng)季訂單近40萬(wàn)臺(tái)，因此富士康今年業(yè)績(jī)壓力較大。--JPE（金品）和Innolux（群創(chuàng)）Q3出貨分列專業(yè)代工廠第九和第十。其中，Innolux迎來(lái)超跌反彈，Q3物量上漲4.2%。
在電視品牌的自有工廠中，長(zhǎng)虹、創(chuàng)維、康佳三大工廠的Q3出貨均實(shí)現(xiàn)了不同程度的大幅增長(zhǎng)。長(zhǎng)虹OEM出貨344萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)24.9%；創(chuàng)維OEM出貨227萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)15.9%；康佳OEM出貨125萬(wàn)臺(tái)，同比大幅增長(zhǎng)79.5%。自有電視品牌的表現(xiàn)方面，在Q3中國(guó)市場(chǎng)上，根據(jù)洛圖科技（RUNTO）發(fā)布的《中國(guó)電視市場(chǎng)品牌第三季度出貨》，海信（含子品牌VIDDA）當(dāng)季出貨量約為190萬(wàn)臺(tái)，與小米并列當(dāng)季第一。創(chuàng)維（含子品牌酷開）的出貨量近160萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)4.7%，環(huán)比增長(zhǎng)12.1%。其它電視工廠方面，SQY(啟悅)第三季度出貨量約為68萬(wàn)臺(tái)，同比增幅超過(guò)20%。Amtran（瑞軒）當(dāng)季出貨不足50萬(wàn)臺(tái)，同比下滑3%。根據(jù)《11月液晶電視面板價(jià)格預(yù)測(cè)及波動(dòng)追蹤》，進(jìn)入第四季度，液晶電視面板的價(jià)格漲勢(shì)基本結(jié)束，市場(chǎng)將從賣方市場(chǎng)回歸常態(tài)。考慮到接下來(lái)面板市場(chǎng)的波動(dòng)，品牌商的面板采購(gòu)和整機(jī)委托代工訂單均會(huì)相對(duì)比較謹(jǐn)慎。由面板漲價(jià)、終端備貨前移帶動(dòng)的代工前置訂單逐步在銷售渠道進(jìn)行消化。代工市場(chǎng)要持續(xù)增長(zhǎng)的主要?jiǎng)恿⑷Q于終端銷售結(jié)果。從10月監(jiān)測(cè)的現(xiàn)狀來(lái)看，中國(guó)中秋國(guó)慶雙節(jié)期間，電視線下市場(chǎng)和線上公開零售渠道的零售總量同比下降幅度達(dá)26%；海外市場(chǎng)的銷售也并不通暢，大尺寸的sell through很不理想，為刺激市場(chǎng)，北美ONN品牌的65寸4K電視已經(jīng)降至了298美元，掀起新一輪內(nèi)卷。整體來(lái)看，全球市場(chǎng)在第四季度的品牌出貨仍面臨一定壓力。洛圖科技（RUNTO）大致維持年中的兩個(gè)判斷：一、2023年全球電視市場(chǎng)的品牌出貨將與2022年大致持平，真正起量的增長(zhǎng)將在2024年。二、全年代工市場(chǎng)因面板價(jià)格談判的難度，以及委托代工的策略兩個(gè)因素，將呈現(xiàn)大于整機(jī)品牌出貨的增長(zhǎng)幅度，約在8%左右。
